Hoe u uw 401 (K) kunt omrollen: uw 4 belangrijkste opties en hun voor- en nadelen

Het 401 (k) -systeem heeft veel tekortkomingen. Het bleek een meer kosteneffectief alternatief te zijn voor toegezegd-pensioenregelingen zoals pensioenen in het midden van de jaren tachtig. Pensioenen betalen vooraf bepaald bedrag, soms voor het leven, wat duur was voor bedrijven, dus een nieuw systeem werd bedacht onder een doctrine van persoonlijke verantwoordelijkheid. In plaats van 'zo lang te werken, en zo veel geld te krijgen voor zo lang', werd het veel meer van 'wat je ook inlevert, we zullen er ook een overeenkomstig bedrag aan toevoegen.'

Dit is een beetje reductief, maar als we ~ 35 jaar geschiedenis samenvatten in vermogensbeheer en pensioenplanning in een alinea, dan is het genoeg.

Deze verschuiving legt veel meer druk op spaarders. U moet onthouden dat u zich in de eerste plaats moet inschrijven voor een pensioenplan, door een verwarrende investeringsprospectus moet bladeren en moet berekenen hoeveel van uw salaris u kunt afzien; om niets te zeggen over ethische kwesties, zoals ervoor zorgen dat u niet hebt geïnvesteerd in wapenfabrikanten of gevangenismedewerkers of enige andere investering waardoor u zich ethisch in conflict voelt.

Gelukkig worden sommige dingen beter. Grotendeels dankzij de inspanningen van gedragseconomen zoals Richard Thaler (die vorig jaar de Nobelprijs voor Memorial in de economie won), registreren werkgevers hun werknemers automatisch in pensioenregistraties in recordaantallen. Het denken is dat het doen van geld dingen - of het constructief is of niet - nog steeds een beetje rotzooi is. Als je kunt maken niet het redden van het karwei in plaats van sparen, veel mensen bedanken je in ongeveer 40 jaar of zo.

Het nadeel van automatische opname in plannen, vooral als je een beetje een job-hopper bent, is dat het steeds belangrijker wordt om te onthouden dat deze fondsen je van baan naar baan volgen. Het is tenslotte uw geld, dus laten we de voor- en nadelen van de vier dingen die te maken hebben met een oude 401 (k), bespreken met Doug Boneparth, een gecertificeerde financiële planner met een reputatie voor het werken met jongere investeerders.

4. Doe niets

Ik begreep dit niet helemaal totdat ik met Doug praatte, maar je kunt eigenlijk gewoon je 401 (k) achterlaten waar hij is en niets doen.

"Niemand dwingt je uit het plan te stappen, tenzij je saldo minder dan $ 5K bedraagt", legt Boneparth uit (hij heeft het $ 5K-nummer afgedekt maar ik heb het opgezocht en het checken). "Het kan automatisch worden omgerold, of ze zullen je gewoon een vinkje geven."

De voordelen van deze methode zijn redelijk intuïtief, niets doen is heel, heel gemakkelijk. Maar de nadelen zijn dat u mogelijk geld op tafel laat liggen door uw lot niet een beetje meer in eigen hand te nemen. Kleine 401 (k) saldi worden meestal doorverwezen naar een individuele pensioenrekening naar keuze van de provider. De IRA die ze voor je kiezen, kan prima, of het kan verschrikkelijk zijn. Daarom is niets hier waarschijnlijk niet de beste optie, dus laten we doorgaan.

3. Rol het over naar het plan van je nieuwe baan

Als je een goed pensioenplan hebt door te werken, is dit waarschijnlijk een goed idee. Het matchen van fondsen voor uw 401 (k) is tenslotte geld in de bank, zelfs als u het enkele decennia niet kunt aanraken. Maar dit is niet altijd het beste spel, legde Boneparth uit.

"Het nadeel is dat je beperkt bent tot de keuzes in het nieuwe plan, wat een goede zaak is als het betere keuzes zijn," zei hij. "Meestal worden de kosten in een 401 (k) gedragen door het bedrijf, maar dat is niet altijd waar, veel van die kosten kunnen worden doorberekend aan de deelnemers aan het plan. En helaas, het is niet het meest transparante ding in de wereld, kosten kunnen worden ingebakken in de specifieke investeringen in het plan."

Als de opties voor uw pensioenregeling bij uw werkgever niet groot zijn, ziet u misschien meer voordelen als u zelf dingen in de hand neemt, wat ons naar optie 2 brengt.

2. Rol het over in een IRA

Het is belangrijk om te investeren omdat het uw geld aan het werk zet en ervoor zorgt dat uw rijkdom niet wordt aangetast door inflatie. Het is belangrijk om pensioenvoertuigen zoals 401 (k) s te gebruiken om die investeringen te doen omdat ze belastingvoordelen hebben, legde Boneparth uit.

"Fiscale besparingen, is wat deze zo krachtig maakt," legde hij uit, eraan toevoegend, "je kunt dit niet echt repliceren buiten het pensioenplan."

Op fiscaal gebied is het dichtstbijzijnde familielid van de 401 (k) de traditionele IRA, een individuele pensioenrekening waarbij het geld wordt belast wanneer u het intrekt, in tegenstelling tot wanneer het wordt ingelegd. Omdat ze dezelfde belastingstructuur hebben, kunt u rollen een 401 (k) in een IRA zonder enige kosten of boetes te betalen. Je kunt een 401 (k) gemakkelijk in een IRA gooien door een makelaar te bellen (Vanguard staat bekend om zijn lage tarieven, en Fidelity heeft zojuist zero fee-indexfondsen geïntroduceerd) die het geld voor je kunnen overmaken zodra je je inschrijft.

Het voordeel is hier personalisatie. U kunt een robot uw IRA laten beheren, deze naar de algemene markt brengen of een pro zoals Doug laten overnemen en het voor u beheren. Als u naar een 401 (k) op het werk kijkt en rode vlaggen opmerkt - een kostenratio van meer dan 1 procent of zo, een provider die wat hitte heeft opgedaan in het nieuws - dan is dit waarschijnlijk de zet.

1. Pak het geld en ren.

Natuurlijk is uw geld, en u kunt altijd het plan 401 (k) van uw oude werkgever bellen en hen vertellen dat u een cheque moet betalen. Maar dit is alleen iets dat je zou moeten overwegen als je echt, echt, het geld nodig hebt, legde Boneparth uit, omdat je een boete van 10 procent betaalt voor het vroeg opnemen van het geld.

Dit is misschien niet het einde van de wereld, vooral als het saldo klein is. Maar onthoud, momentum is ook een belangrijke factor om te overwegen. Ik besef dat het veel is om te vragen, maar nu heb je het gehaald tot het einde van de eerste week na Labor Day. Je krijgt momentum. En je hebt dit.